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《互聯(lián)網(wǎng)金融背景下小微企業(yè)融資模式創(chuàng)新研究》由會員上傳分享，免費在線閱讀，更多相關內(nèi)容在工程資料-天天文庫。
1、互聯(lián)網(wǎng)金融背景下小微企業(yè)融資模式創(chuàng)新研究［摘要］2012年以來，互聯(lián)網(wǎng)技術開始被廣泛應用于金融領域，金融業(yè)在大數(shù)據(jù)、云計算等互聯(lián)網(wǎng)技術的推動下發(fā)生了巨大變革，金融業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)的“聯(lián)姻”已經(jīng)成為一個必然趨勢，小微金融作為我國金融市場中重要的參與主體，其能否適應互聯(lián)網(wǎng)金融模式下市場環(huán)境、服務模式等方面的變化，關系到小微金融在未來可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略目標的實現(xiàn)。文章首先對互聯(lián)網(wǎng)金融模式進行了探討，并對互聯(lián)網(wǎng)金融模式下的基本理論進行了論述；其次，對小微金融參與第三方支付、網(wǎng)絡融資以及在線金融服務等運行機制進行了探究，明確上述參與方式對小微金融的適用性；最后，通
2、過對互聯(lián)網(wǎng)金融模式未來創(chuàng)新發(fā)展趨勢的分析，對互聯(lián)網(wǎng)金融模式下小微金融實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略目標提出指導對策。本文采集自網(wǎng)絡，本站發(fā)布的論文均是優(yōu)質論文，供學習和研究使用，文中立場與本網(wǎng)站無關，版權和著作權歸原作者所有，如有不愿意被轉載的情況，請通知我們刪除已轉載的信息，如果需要分享，請保留本段說明。［關鍵詞］互聯(lián)網(wǎng)金融；小微金融；市場需求［D0I］1013939/jcnkizgsc2017180542012年被人們稱為“互聯(lián)網(wǎng)金融元年”，這是因為以第三方支付、網(wǎng)絡微型借貸以及在線金融服務為主要特征的新型互聯(lián)網(wǎng)金融改革應運而生，并且明確了第三方支付、
3、網(wǎng)絡微型借貸以及在線金融服務等，自此之后均屬于互聯(lián)網(wǎng)金融范疇。小微金融作為我國金融市場中重要的組成部分，其對填補我國金融市場需求缺口有著重耍作用，為了確保在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，小微金融可以在構建多層次資本市場體系中發(fā)揮出應有作用，所以有必要結合互聯(lián)網(wǎng)金融模式未來發(fā)展趨勢，對小微金融未來發(fā)展方向、互聯(lián)網(wǎng)金融滲透策略進行探討，有助于推動我國小微金融業(yè)在發(fā)展中實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。1互聯(lián)網(wǎng)金融模式的基本理論(1)我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中的參與主體，主要包括傳統(tǒng)金融業(yè)和新型互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)，兩大參與主體利用不同類型的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品來滿足客戶需求，以余額寶為例，余額寶
4、作為阿里巴巴集團旗下“支付寶”第三方支付平臺開發(fā)的互聯(lián)網(wǎng)金融服務產(chǎn)品，自2013年上線以來對互聯(lián)網(wǎng)金融模式帶來很大影響，并且國內(nèi)很多互聯(lián)網(wǎng)公司開始利用自身平臺優(yōu)勢，積極開發(fā)與“余額寶”相似的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品。[1]相關調查顯示，當前國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)中己經(jīng)衍生出20余種“類余額寶”的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，國家主管部門為了推動互聯(lián)網(wǎng)金融模式的規(guī)范化、合法化發(fā)展，開始對互聯(lián)網(wǎng)金融的準入門檻體系、資金監(jiān)控體系、風險評價?W系以及信貸審核機制等方面進行完善，從總體上來說，我國互聯(lián)網(wǎng)金融模式開始朝著健康存序的方向發(fā)展。[2]商業(yè)銀行作為我國金融市場中最重要的參與主體，根
5、據(jù)“二八定律”來說其主要爭取的是20%客戶資源，這樣便會導致金融市場中80%的長尾客戶需求難以滿足，而互聯(lián)網(wǎng)金融模式則是以服務于80%的長尾“小微”客戶為主，這與我國小微金融業(yè)的金融服務上有很大重合，為此，對于小微金融業(yè)來說能否趁著互聯(lián)網(wǎng)金融模式的東風穩(wěn)步發(fā)展，則關系到我國小微金融業(yè)在國內(nèi)金融市場的總體發(fā)展態(tài)勢。［3］(1)傳統(tǒng)金融市場中，“信息不對稱”理論一直被看作小微金融業(yè)開展業(yè)務的基礎，這一理論的內(nèi)容是：市場經(jīng)濟體制下各市場主體對市場信息的掌握有差異，而信息掌握好的主體相對于弱勢群體來說具有信息優(yōu)勢。［4］對于占有信息優(yōu)勢的群體來說可以通
6、過向信息不足群體傳遞信息來獲取利益回報，對于傳統(tǒng)商業(yè)銀行來說在為客戶提供貸款前，會消耗較大的人力、物力來對客戶信息進行驗證，并且在監(jiān)督和催收客戶過程中也會消耗很多成本，再加上銀行貸款存在的規(guī)模效益，所以商業(yè)銀行不從事的小額貸款業(yè)務給小微金融業(yè)提供了發(fā)展空間?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式在發(fā)展中可以借助互聯(lián)網(wǎng)技術的優(yōu)勢，例如，大數(shù)據(jù)技術和云儲存技術等，利用多種渠道來滿足金融市場中小微客戶對小額貸款的需求。(2)信貸配給理論是由斯蒂格利茨和韋斯最先提出的，該理論的內(nèi)容是：面對固定利率下的超額資金需求，銀行在無法提高利率的情況下則可以采取一些非利率性貸款條件，例如
7、，擔保政策等，而這一類限制條件的提出會導致部分客戶退出銀行借款市場，在降低貸款市場需求的同時可以維持市場平衡狀態(tài)。［5］我國金融市場由于信貸配給的客觀存在，所以較大一部分小微客戶幵始向民間借貸市場尋求資金,對于小微企業(yè)來說，在信貸配給理論下具有更大生存空間，并且民間借貸市場的繁榮可以應對信貸配給，互聯(lián)網(wǎng)金融模式對于進一步縮小我國民間資金需求有著重要作用，對于小微金融業(yè)來說可以通過參與互聯(lián)網(wǎng)金融來尋求發(fā)展機遇，同時也對推動我國民間借貸的合法化、規(guī)范化發(fā)展奠定基礎。2互聯(lián)網(wǎng)金融三大模式對小微金融發(fā)展的適用性分析(1)第三方支付是指為收付款人提供預付
8、卡、網(wǎng)絡支付等支付業(yè)務的非金融第三方機構，而這個第三方非金融機構一般是在現(xiàn)代信息技術的支撐下，通過與各家銀行以簽約方式來實現(xiàn)用戶和銀行支付體系間的電子
