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《基于的小波分析報(bào)告報(bào)告材料地金融時(shí)間序列預(yù)測(cè)》由會(huì)員上傳分享，免費(fèi)在線閱讀，更多相關(guān)內(nèi)容在工程資料-天天文庫(kù)。
1、實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案基于小波分析的金融時(shí)間序列預(yù)測(cè)北京郵電大學(xué)陶淼冰、唐子林、白楊目錄摘要11問題的提出22傳統(tǒng)方法及改進(jìn)的方法23模型構(gòu)造前的準(zhǔn)備33.1數(shù)據(jù)的來(lái)源33.2對(duì)數(shù)據(jù)的處理33.2.1標(biāo)準(zhǔn)化處理43.2.2收益率的定義44模型的建立（WBPAR模型）44.1建模思路44.2對(duì)原始數(shù)據(jù)進(jìn)行小波分解64.2.1小波分析的基本理論64.2.2小波分解94.3時(shí)間子序列的預(yù)測(cè)134.3.1小波空間變換序列的預(yù)測(cè)134.3.2尺度空間變換序列的預(yù)測(cè)144.4預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)的重構(gòu)及檢驗(yàn)165模型評(píng)價(jià)及改進(jìn)方向1
2、95.1優(yōu)點(diǎn)：205.2缺點(diǎn)及改進(jìn)方向：20參考文獻(xiàn)21精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案摘要本文以金融時(shí)間序列為研究對(duì)象，將小波分析應(yīng)用于時(shí)間序列預(yù)測(cè)，并以美國(guó)S&P500指數(shù)進(jìn)行實(shí)證分析。首先，利用小波分析的時(shí)頻分解特性，將時(shí)間序列分解到不同頻率空間，得到具有不同穩(wěn)定特性的空間映射。再分別利用神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)自適應(yīng)能力對(duì)時(shí)間序列的非線性分量進(jìn)行模擬預(yù)測(cè)，與適用于平穩(wěn)序列的自回歸模型處理平穩(wěn)分量的分析預(yù)測(cè)。具體來(lái)說(shuō)，由Haar小波對(duì)序列進(jìn)行分解得到了序列在各級(jí)小波空間與各級(jí)尺度空間的分量。其中，對(duì)于高頻段的小波空間利用
3、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行訓(xùn)練并對(duì)訓(xùn)練的系統(tǒng)進(jìn)行預(yù)測(cè)；而在低頻平穩(wěn)的尺度空間先利用單位跟檢驗(yàn)對(duì)數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性進(jìn)行檢驗(yàn)，由相關(guān)分析可以得到序列在尺度空間的分量具有很顯著的平穩(wěn)性，對(duì)回歸分析的可行性提供了保證，然后利用Arma自回歸模型對(duì)序列的尺度空間分量進(jìn)行回歸分析并利用已有數(shù)據(jù)對(duì)收益率進(jìn)行預(yù)測(cè)。再將二者加以結(jié)合來(lái)對(duì)時(shí)間序列進(jìn)行重構(gòu)得到了收益率整體的發(fā)展趨勢(shì)。最后將這種混合策略的預(yù)測(cè)結(jié)果與單個(gè)方法的預(yù)測(cè)結(jié)果與實(shí)際數(shù)據(jù)進(jìn)行對(duì)比，從作出的曲線圖可以看到混合策略較之單個(gè)預(yù)測(cè)方法有明顯改善，即與實(shí)際數(shù)據(jù)更加符合。但從最終結(jié)果
4、的分析，得到了該方法的缺陷，如小波空間中神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)分析對(duì)于可能出現(xiàn)的突發(fā)事件無(wú)法做出及時(shí)反應(yīng)以致可能產(chǎn)生預(yù)測(cè)誤差的擴(kuò)散。該缺陷可以通過神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)與遺傳算法的結(jié)合加以改善，而且該方法對(duì)數(shù)據(jù)量的大小具有一定的要求。關(guān)鍵字：小波變換神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)Arma模型精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案1問題的提出當(dāng)今世界的經(jīng)濟(jì)格局復(fù)雜多變，經(jīng)濟(jì)的全球化緊密將各國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展緊密地聯(lián)系起來(lái)，成為一個(gè)經(jīng)濟(jì)網(wǎng)絡(luò)，互相影響，任何一個(gè)微小的波動(dòng)都有可能發(fā)展成全局的震蕩。金融市場(chǎng)是一個(gè)國(guó)家經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的核心，更是世界經(jīng)濟(jì)的核心，探求金融市場(chǎng)的變化規(guī)律，從而
5、進(jìn)行有效的金融管理以提高金融投資效率，這些都是各國(guó)政府與投資機(jī)構(gòu)孜孜以求的目標(biāo)，也是每個(gè)單體投資人的目標(biāo)。而金融時(shí)間序列代表的是經(jīng)濟(jì)與金融領(lǐng)域中最重要的數(shù)據(jù)，因?yàn)槠浯淼氖琴Y產(chǎn)價(jià)值隨時(shí)間的演變。故，對(duì)這類數(shù)據(jù)的研究能夠很好的反應(yīng)本國(guó)的經(jīng)濟(jì)狀態(tài)和發(fā)展趨勢(shì)，全面考慮未來(lái)有可能發(fā)生的情況，從而制定更適合未來(lái)發(fā)展的政策。從宏觀的角度來(lái)看，金融時(shí)間序列包括股票，股票，利率以及期權(quán)期貨市場(chǎng)等等。作為數(shù)理統(tǒng)計(jì)學(xué)的一個(gè)分支，時(shí)間序列分析自1960年代起就已經(jīng)得到了廣泛的研究。傳統(tǒng)的金融時(shí)間序列分析方法主要包括基本分
6、析、技術(shù)分析以及各種數(shù)理統(tǒng)計(jì)學(xué)方法等。而以我國(guó)來(lái)看，證券市場(chǎng)一直在我國(guó)金融市場(chǎng)中占有不可動(dòng)搖的主導(dǎo)地位，它是我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的“晴雨表”，其發(fā)展依靠實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支撐并且能夠真實(shí)的反應(yīng)公眾對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的預(yù)期。隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)的逐漸完善，證券市場(chǎng)不斷成為中國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活中的一個(gè)重要元素。因此，為了更好的保證我國(guó)的經(jīng)濟(jì)政策的健康，穩(wěn)定，持續(xù)的發(fā)展，我們必須有效地分析中國(guó)以至世界的證券市場(chǎng)的波動(dòng)性及發(fā)展趨勢(shì)，進(jìn)而對(duì)國(guó)內(nèi)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)做一個(gè)大體的預(yù)測(cè)。而要對(duì)證券市場(chǎng)進(jìn)行分析，就必須綜合大量的歷史數(shù)據(jù)，并從這些歷史
7、數(shù)據(jù)中總結(jié)出潛在的規(guī)律，從而根據(jù)這些規(guī)律對(duì)將來(lái)的證券走勢(shì)進(jìn)行預(yù)測(cè)。因此，金融時(shí)間序列分析理論也正式誕生。由于股票的所有歷史價(jià)格可以看成是一個(gè)高頻的金融時(shí)間序列，因此，深入的研究金融時(shí)間序列對(duì)證券市場(chǎng)的發(fā)展和完善有著重大的指導(dǎo)意義。（王文利，2004）本文以研究美國(guó)紐約指數(shù)(S&P指數(shù))為例，提出了一種預(yù)測(cè)股票收益率的方法。由于股票市場(chǎng)基本上具有一致性，故此研究對(duì)中國(guó)股票收益率的研究也有著借鑒意義。2傳統(tǒng)方法及改進(jìn)的方法普通的時(shí)間序列分析方法是數(shù)理統(tǒng)計(jì)的一個(gè)重要的應(yīng)用，然而，傳統(tǒng)的時(shí)間序列的分析方法大
8、都集中于對(duì)整個(gè)時(shí)間域的數(shù)據(jù)進(jìn)行整合，并且假設(shè)時(shí)間序列是一個(gè)平穩(wěn)的序列，自相關(guān)性隨著時(shí)間間隔的增大而不斷衰減。傳統(tǒng)時(shí)間序列所采用的定常參數(shù)數(shù)學(xué)模型和真實(shí)系統(tǒng)的實(shí)變性之間的差異，導(dǎo)致無(wú)法有效地處理具有較大規(guī)模的數(shù)據(jù)集。此外也不適合用于從大量的數(shù)據(jù)中主動(dòng)地發(fā)現(xiàn)各種潛在的規(guī)則。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案但是，金融時(shí)間序列包含了強(qiáng)烈的不確定因素，它通常都表現(xiàn)出強(qiáng)非平穩(wěn)性及較長(zhǎng)的記憶性。例如，資產(chǎn)波動(dòng)率有著各種不同的定義，對(duì)一個(gè)股票收益率序列，波動(dòng)率是不能直接觀察到的。因此，如果對(duì)金融
